06月
22
2021
文翼
2021年06月22日第一金早評: 美元美債雙雙回落 黃金暴拉18美元
2021年06月22日

基本面分析:

中國紙金網顯示,全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至06月22日持倉量為1049.56噸,較上日減持3.50噸,本月止淨增持6.35噸。

上周,由於美聯儲暗示將很快開始縮減資產購買規模,並可能在2023年開始加息,金價下跌了6%或約113美元。週一美元指數從兩個半月高點回落,美債收益率大幅回落,促使投資者轉向黃金。隨著美元、美債漲勢暫停扶助恢復黃金的吸引力,黃金收復部分失地。上周金價創下2020年3月以來最大單周百分比跌幅。週一上漲18.67美元或1.06%,為7日以來首次收漲,盤中最高觸及1786.46美元/盎司,現貨黃金收報1782.82美元/盎司。市場參與者現在將聽取多位美聯儲在國會的講話,其中包括美聯儲主席鮑威爾,他將於週二發表講話。








即日投資策略:

黃金日線圖,金價BOLL通道擴張,KD金叉;四小時圖,金價BOLL通道向下,KD金叉;1小時圖,金價BOLL通道收窄,KD死叉,市場短期有震盪修正。

今日操作逢低買入,見1779.9-1785.9買入,止損1774.9,目標位1789.9-1795.9;上方阻力位:1800.9支撐位:1774.9


白銀日線圖,銀價偏離BOLL通道中軌,KD金叉;四小時圖,銀價BOLL通道向下,KD金叉;1小時圖,銀價BOLL通道平行,KD死叉,市場短期有震盪修正。

今日操作逢低買入,見25.40-25.80買入,止損25.30,目標位25.90-26.30;上方阻力位:26.77;支撐位:25.20


今日重要資料及事件:     

18:00 英國6月CBI工業訂單差值

22:00 美國5月成屋銷售總數年化、、美國6月裡奇蒙德聯儲製造業指數

23:00 美聯儲戴利線上上會議發表講話

次日02:00 美聯儲主席鮑威爾發表講話

次日04:30 美國至6月18日當周API原油庫存

06月
22
2021
凌健棋
2021年06月22日-晚間金市速遞:“慢”不影響修正小4浪繼續進行!
2021年06月22日

基本面分析:

四小時圖上,布林帶口有所收斂有利繼續修正調整,當前金價反彈暫受制中軌附近壓力關注整固後能否繼續上試修正。MACD量能中性仍偏弱,量值處零軸上方分化稍偏多或有利金價繼續反彈調整作為。KD呈死叉表現或有利金價修正調整後再次下試作為,但因指標運行速率過快加之跟進斜率稍顯不足其參考或受一定限制。


日線圖上,布林帶開口擴張向下走勢仍偏弱,下軌向下延伸有利吸引當前金價慣性下試挑戰作為。MACD量能量值共性偏弱支持當前金價回撤下試表現,慣性仍存一定空間。KD自低檔超賣區域反彈呈金叉表現或帶來金價一定反彈調整作為,但因指標運行速率過快加之跟進斜率明顯不足其反彈步伐及空間或受一定限制。


上日金價震蕩小幅反彈走勢稍顯緩和;早段震蕩小幅反彈見及1776附近回落調整,中段回測整固1766附近回穩後再次震蕩上試,尾段見及1786附近受阻未能再上,之後橫行整固,收市報1782.8消息上,昨日美聯儲多位官員出來發表講話,根據內容我們也發現美聯儲內部就通脹問題出現了較嚴重的分歧,事實上也是因為數據上看起來通脹比較嚴重,而拜登政府仍對刺激計劃比較倚重,致使美元走起來比較難受,金價藉此小幅調整。


技術上,周線圖上,上週長長的大陰線之後,而且是三只烏鴉來加速,再加上下方時價中軸線附近存有一定的低位吸引盤準備,總會給予市場一定的慣性思維;但如果不想當然的考慮呢,是不是經歷連續的回撤調整後在空間消耗差不多的時候,做空量籌也會存有一定短利結倉盤調整需要的。日線圖上,此前金價自1677附近構建小雙底結構後展開上試行情,並有突破高檔趨勢下壓線的表現,最高見及1916附近,都快形成趨勢的轉折了;然而當下隨著大回撤行情的出現,金價不但有形成1677-1916波段的50%回撤位的跌破,甚至有61.8%回撤位的跌破稍顯弱勢,或延續慣性繼續下試拓展準備;但實際上,1677-1916波段的裴波那契回調線比例61.8%1767位附近的支撐不能算真正的失守,畢竟跌破後延展幅度並不大也沒有出現加速行情,因此,之後的金價能快速收復也是情理之中;況且持續下挫後出現指標鈍化跡象亦需要有一定的技術修正考量,需要提醒投資者保留一定的耐心。四小時圖上,這裡我們依然建議將近期的回撤波段行情構建一個趨勢小5浪結構,則上週大體隸屬於驅動小3浪的階段落底行情,在消耗大部分空間之後存有展開修正小4浪的預期及準備;這裡我們看到驅動小3浪後期有明顯的降速,而指標鈍化加之時間窗口修正調整的需要或給予修正小4浪展開的準備;昨日金價震蕩小幅反彈符合我們對修正小4浪走得比較慢的預期,但即使“慢”並不會影響修正空間的比較展開,畢竟基本結構位突圍之後暫時沒有得到有效修正確認;故建議投資者可關注當前階段的修正調整空間。




晚間投資策略:

晚間操作謹慎逢低做多,可於1767.0-1773.0買入,止損1762.0,目標位1780.0-1789.0;上方阻力位:1800.0;下方支撐位:1766.0


●週一(621日)美聯儲三把手、紐約聯儲主席(FOMC永久票委)威廉姆斯、聖路易斯聯儲主席布拉德(2019FOMC票委)、達拉斯聯儲主席卡普蘭(2020FOMC票委)等多位美聯儲高官發表講話,而美聯儲主席鮑威爾在當地時間622日的國會證詞也提前曝光。從上述官員的言辭來看,美聯儲內部的鷹鴿傾向出現了一定分歧。

●上周五(618日),聖路易斯聯儲主席布拉德(布拉德將在新的一年中成為票委)的鷹派評論持續令市場對加息的恐懼加深。布拉德稱,他看到通脹年率在今年有達到3.0%的可能,而2022年則有望達到2.5%;這“可能符合我們允許通脹在一段時間內超過目標水準的最新政策框架”,“屆時我們將開始控制通脹、使之降至2%以下”。這暗示了收緊政策的條件可能在2022年末成熟,這可能比市場目前預期的更早。 

●美國國債收益率曲線走平,這似乎也反映出市場計價2022年加息可能性的嘗試。美國10年與2年期國債收益率息差在週一降至117.4個基點,自3月底的峰值156.8個基點大幅下降。回顧上一個加息週期,10年與2年國債收益率息差的迅速下降通常發生在美聯儲在2013年收緊QE的信號之後。這是因為在緊縮週期期間,近端收益率傾向比遠端收益率更快增長。

●上週三(616日),美聯儲發佈6月聯邦公開市場委員會(FOMC)利率決議,維持主要政策措施不變,但將隔夜逆回購利率將由0%微調至0.05%,並對經濟、能脹、就業等持有更積極的預期。同時,美聯儲點陣圖顯示,到2023年底,美聯儲將加息兩次(50個基點)。美聯儲主席鮑威爾主持發佈會承認通脹上行的風險。

●上週二(615日)公佈的數據顯示,美國生產者物價指數年率 (5) 結果: 6.6% 市場預測: 6.3% 前值: 6.2%美國5核心生產者物價指數年率結果: 4.8% 市場預測: 4.8% 前值: 4.1%;核心生產者物價指數月率 (5)結果:0.7% 市場預測:0.5% 前值:0.7%。

●美國5零售銷售年率結果: 28.1% 前值: 51.2%。繼3月和4月的強勁表現之後,5月數據有所下降;數據可能表明隨著經濟重新開放以及人們想要外出,消費者正將支出更多地從購買商品轉向旅遊和娛樂等服務。

●此前(610)公佈的數據顯示:美國5CPI年率錄得5%,創20088月以來新高;美國5月季調後CPI月率0.6%;美國5月未季調核心CPI年率錄得3.8%,創1992年以來新高。結合美國4月份CPI年率上升4.2%4月核心CPI年率大增3%來看,連續兩個月的數據遠超美聯儲2%的目標,還創下20089月以來最大增幅。

●中國紙金網顯示,全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至0622日持倉量為1049.56噸,較上日減持3.50噸,本月止淨增持6.35噸。


上日市場參考價:

最 高

最 低

收 市

最 高

最 低

收 市

紐約期金

1,787.40

1,763.00

1,783.70

美元指數

92.362

91.817

91.900

倫敦金

1,786.30

1,766.30

1,782.80

原油期貨

73.27

70.80

73.03

*資料報價由“第一金”提供,僅供參考之用


今日晚間重要數據:

18:00  英國6CBI工業訂單差值

22:00  美國5月成屋銷售總數年化

22:00  美國6月裡奇蒙德聯儲製造業指數

23:00  美聯儲戴利線上上會議發表講話

02:00次日  美聯儲主席鮑威爾發表講話

04:30次日  美國至618日當周API原油庫存



備註:今日晚評操作建議資料適用時間為系統時間GMT 09:30-20:00 (HKT17:30-04:00)

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第一亞洲商人金銀業有限公司(簡稱“第一金”)雖致力務求令本研究報告精確及全面,但由於市場瞬間萬變,本公司及編寫者並不保證其完整性及準確性, 而資料亦僅供參考之用。任何人仕不應將此等資料視為第一金就杠桿式外匯、貴金屬、股票、基金及期貨等金融產品提供真實報價、建議、邀約及誘導投資。客人須知道投資涉及風險,投資市場的波幅和虧損風險可以十分巨大,客人須仔細考慮自己的財務狀況和投資目的,自行決定投資方向及該種投資產品是否適合自己。